Marzo, 2020- Alcogal, abogados panameños de Mercados de Capitales, asesoró a BofA Securities, Inc., Citigroup Global Markets Inc., Deutsche Bank Securities Inc., JP Morgan Securities LLC y Goldman Sachs & Co. LLC como los gestores de la operación de intercambio de bonos sénior con vencimiento en 2020 de hasta USD550,000,000, emitido por Avianca Holdings, S.A., que tenía como objetivo, entre otros beneficios, cambiar dicho bono por un nuevo bono garantizado que expira en 2023, para modificar el perfil de los pasivos de la compañía y lograr el pago de financiamientos adicionales que permitan mejorar sus operaciones y actuación.
La transacción concluyó en noviembre de 2019.
Avianca Holdings, S.A., una compañía registrada en Panamá que fue creada como resultado de la fusión entre Avianca de Colombia y Taca de El Salvador, emitió bonos sénior garantizados en el mercado internacional por 550 millones de dólares con una tasa de cupón de 8.375% y vencimiento en 2020. Los valores se otorgarán a los tenedores de bonos sénior de la compañía, como parte de una operación de intercambio de bonos sénior emitida conjuntamente por Avianca Holdings, Grupo Taca Holdings y Avianca Leasing. Las notas de intercambio están garantizadas por una promesa o cesión de la marca Avianca y otra propiedad intelectual registrada en diferentes jurisdicciones, incluida Panamá; ciertos aviones no gravados que actualmente son de propiedad directa o en fideicomiso para el beneficio de Tampa Cargo o de Aerovías del Continente Americano – Avianca (Aerovías) y la participación residual en prácticamente todos los aviones que son propiedad y están financiados ahora o en el futuro por Avianca Holdings y sus filiales. Los bonos garantizados recientemente emitidos se cambiarán automáticamente por nuevos bonos con un vencimiento extendido hasta 2023 y un cupón del 9%.
El socio Arturo Gerbaud, junto con los asociados Rafael Marquínez y Rita de la Guardia, participaron en la transacción.
Sobre Avianca Holdings
Avianca es la marca comercial que identifica a las aerolíneas de transporte de pasajeros, carga y servicios terrestres integrados en la Compañía con un equipo de más de 21,000 empleados. Los términos «Avianca Holdings» o «la Compañía» se refieren a la entidad consolidada. También cuenta con el programa de fidelización LifeMiles ™ y actividades relacionadas que incluyen turismo, ingeniería, mantenimiento y servicios especializados de mantenimiento.
En noviembre de 2013, el holding ingresó firmemente en el mercado internacional de capitales en la Bolsa de Nueva York.
Alcogal: Abogados panameños de Mercados de Capitales
En Alcogal asesoramos a muchas de las instituciones financieras más grandes y sofisticadas del mundo en una amplia gama de asuntos bancarios, valores y asuntos regulatorios relacionados en la República de Panamá.
Nuestros abogados en Panamá asesoran a nuestros clientes con respecto a sus obligaciones regulatorias y de divulgación con todas las autoridades locales y extranjeras relevantes, y se aseguran de que estén al día con respecto a todos los desarrollos legislativos. Además, representamos regularmente a instituciones financieras y/o intermediarios en el proceso de obtención de licencias emitidas por el gobierno para operar en Panamá, de conformidad con las leyes bancarias y de valores del país.
